Money Management это:

Money Management

(Мани Менеджмент)


Money Management - это набор правил, направленных на минимизацию рисков и максимизацию прибыли


Общие принципы управления собственным капиталом


Содержание

  • Money Management – это основы управления Капиталом
  • Управление капиталом. Управление риском. Мани Менеджмент. Money Management – MM.
  • Общие принципы управления капиталом
  • Правила управления капиталом (Мани Менеджмент).
  • Источники для статьи Money Management

Money Management – это основы управления Капиталом

«управление капиталом – ключи к королевству. Богатство игроков зависит от того, как они управляют своими деньгами, а не от некой волшебной, таинственной системы или тайны алхимиков. Успешная торговля делает деньги. Успешная торговля с надлежащим управлением капиталом, способна создавать несметные богатства».

Ларри Вильямс.

Money Management (Мани Менеджмент) - это

Money Management - это основы управления капиталом.

Управление капиталом (Money Management) - это набор правил и конкретных техник, направленных одновременно на минимизацию рисков и максимизацию прибыли.

Риск - это максимальное количество средств, которое будет потеряно прежде, чем будет принято решение о закрытии убыточной позиции. Таким образом, риск - есть разница между ценой открытия позиции и ценой ордера стоп-лосс либо переворота позиции умноженная на объем договора.

Что такое money-menedgment

Управление капиталом. Управление риском. Мани Менеджмент. Money Management – MM.

Управление капиталом, Управление риском и мани менеджмент – это понятия, обозначающие некий процесс, который, по мнению абсолютного большинства профессиональных трейдеров, занимает доминирующее положение в их нелегкой деятельности.

Управление капиталом, Управление риском и мани менеджмент – это понятия, обозначающие некий процесс, который, по мнению начинающих трейдеров скучен как бухгалтерия и может быть удостоен внимания только после изучения всех остальных дисциплин (наук), которые расположены в разной степени удаленности от практического торгового процесса.

Мани менеджмент

Самые ответственные из начинающих трейдеров начинают задумываться об управлении капиталом, управлении риском и Мани менеджменте только после слива процентов тридцати от привнесенного на биржу депозита.

Money Management (Мани Менеджмент) - это

Общие принципы управления капиталом

1. Общая сумма вложенных средств не должна превышать 50% от общего капитала. Этот принцип устанавливает правило расчета маржи под открытые позиции: охват обязательного резерва для использования в нестандартных ситуациях и продолжения нормальной работы должен быть не меньше половины общего капитала.

Цифра 50% приводится Мэрфи, и все-таки многие аналитики считают, что процент вложенных средств должен быть ещё меньше: 5% - 30%.

2. Общая сумма средств, вкладываемых в единственный рынок, не может превышать 10% - 15% от общего капитала. В этом случае trader застрахован от вложения чрезмерных средств в одну сделку, что может привести к разорению.

3. Норма риска для каждого рынка, в том, что trader вкладывая свои средства, не должна превышать 5% общей суммы его капитала. Таким образом, если сделка окажется убыточной, то trader готов посеять не больше 5% от общей суммы своих средств. Цифра 5% взята из работы Мэрфи, однако, например, Элдер приводит цифру 1,5% - 2%.

4. Общая сумма гарантийных взносов, вносимых при открытии позиций по одной группе рынков, должна собирать не более 20% - 25% общего капитала. Рынки, входящие в одну группу, движутся более или менее одинаково. При работе на валютном рынке разрешено выделить четыре основных рынка, внутри которых поведение курсов валют довольно схоже: долларовая зона, стерлинговая зона, йеновая зона и еврозона.

Капитал src=

5. Определение степени диверсификации портфеля.

Диверсификация является одним из способов защиты капитала, при всем при том в разнообразии также должна быть мера. Всегда необходим здравый компромисс между диверсификацией и концентрацией. Более или менее надежного распределения средств не возбраняется достичь, открывая позиции в то же время на четырех-шести рынках разных групп - не больше. Чем больше важность отрицательной корреляции, существующей между рынками, тем выше диверсификация вложенных средств.

6. Определение уровня стоп-лосс ордеров. Величина стоп-лосса, во-первых, зависит от того, сколь trader готов утратить на одной сделке и, во-вторых, от его расчета рыночной ситуации. Пусть trader имеет долларовый депозит размера S. При открытии позиции он допускает потери L процентов от суммы депозита.

Предположим контракт на 100,000 был открыт покупкой USD супротив продажи валюты Швейцарии CHF, при этом стоимость открытия составляла p1. Buy USD 100,000; Sell CHF p1 x 100,000. На каком уровне p2 trader должен выставить ордер на продажу, чтобы не превысить порядок допустимых потерь SхL?

Если бы ордер на уровне p2 сработал, то убыток от позиции составил бы: Loss -CHF (p1 -p2 )х100,000. С прочий стороны убыток не должен превышать USD SxL, или в Франках CHF SxLxp2. Следовательно, имеем: (p1-p2)x100,000 SxLxp2, откель получаем следующее выражение для уровня ордера: p2 p1-p1 xSxL (SxL+100,000).

Следует отметить, что при определении уровня стоп-приказа трейдеру необходимо распространяться из разумного сочетания технических факторов, отраженных на графике цены, и соображений защиты собственных средств. Чем изменчивее рынок, тем более удалены должны быть уровни стоп-лосс приказов от текущего уровня цены.

В интересах трейдера разместить стоп. В то же миг чересчур “жесткие” стоп-приказы могут привести к нежелательной ликвидации позиции при кратковременных колебаниях цены (”помехах”). Слишком удаленные стоп-приказы не чувствительны к “помехам”, но могут привести к значительным убыткам.

хозяйствуй умело

7. Определение соотношения возможной прибыли и убытков. Для каждой потенциальной договоренности определяется норма прибыли. Эта норма прибыли должна быть следом сбалансирована с потенциальными убытками в случае, если рынок пойдет в нежелательном направлении. Обычно это соотношение устанавливается как 3 к 1. В противном случае от вхождения в рынок следует отказаться. Например, trader закладывает риск от концессии в $100, то потенциальная польза должна составлять $300.

Так как сравнительно небольшое численность сделок в течение года может доставить значительную прибыль, необходимо попытаться довести эту прибыль до максимума, сохраняя прибыльные позиции как разрешается дольше. С иной стороны, необходимо слить к минимуму потери при неудачных сделках.

8. Торговля с несколькими позициями. Входя в рынок несколькими контрактами (т.е Трендовые позиции ведутся с достаточно либеральными стоп-приказами, которые позволяют беречь эти позиции более того в условиях консолидации и корректировки цен. Именно эти позиции дают трейдеру возможность обрести наибольшую прибыль. Торговые позиции предназначены для краткосрочной торговли и ограничены достаточно жесткими стоп-ордерами. Вследствие этого при достижении определенных ценовых ориентиров они закрываются, а при возобновлении тенденции восстанавливаются.

Правила управления капиталом

9. Консервативный и агрессивный подходы к торговле. Большинство Analystov отдают предпочтение консервативному подходу. Например, Тевелс, Харлоу и Стоун в своей книге “Игра на рынках товарных фьючерсов” пишут: “.. Этого же мнения придерживается Мэрфи: “.. Агрессивно играет trader, стремящийся разбогатеть быстро.

Его прибыли вправду значительны - но только в то время как рынок двигается в благоприятном для него направлении. Когда положение на рынке меняется, агрессивная стратегия как правило приводит к краху”.

10. Правила открытия позиций: а) открывайтесь только при наличии одного основного и не менее одного дополнительного сигналов; б) при открытии во что бы то ни стало загодя сформулируйте и запишите на бумаге: цену входа в рынок; цену, по которой закрываем прибыльную позицию; цену, по которой закрываем убыточную позицию; расчетный момент открытой позиции.

11. Правила поддержания позиций и частичного закрытия до расчетного времени: а) поддерживайте позиции только если разбор подтверждает сделанные раньше выводы; б) частично закрывайтесь: при получении убытков свыше расчетных; если цена достигла расчетную отметку для получения прибыли;в) ждите: при получении убытков ниже расчетных; если цена остается на том же уровне; если цена не достигла расчетной отметки для получения прибыли.

Управление капиталом или мани менеджмент

12. Правила закрытия позиций:

- по истечении расчетного времени;

- при получении расчетной прибыли;

- при получении расчетных убытков;

- при достижении максимума прибыли.

Money Management (Мани Менеджмент) - это

Правила управления капиталом (Мани Менеджмент).

Мани менеджмент (другими словами «Правила управления собственным капиталом») – это система управления денежными средствами, которая предусматривает определенные правила по допустимости тех или иных рисков. Благодаря этим правилам, Ваша торговля на мировом рынке будет изначально прибыльной и безубыточной.

Естественно, что все трейдеры совершают основные ошибки трейдинга. И как раз основной задачей мани менеджмента, является уменьшить риск при торговле.

Money-Management

Ниже приведены несколько правил мани менеджмента:

1. Начинающий trader, не должен открывать больше одной соглашения.

2. Каждая новая сделка, не должна превышать 2-5% от суммы Вашего депозита.

Рассмотрим небольшой пример. Если Вы положили на счет 1000$, то Ваши 2-5% составят 20-50$. Согласитесь, что эта сумма по сравнению со 100$ не значительная и при их потере Вы не будите сильно переживать. А это значит, что Вы будите совершать договора «без задних мыслей».

3. Если Вы открываете сделку и при этом пользуетесь советниками, то сумма также не должна превышать 2-5%.

4. Тейк-профит, нужно ставить в 2-3 раза больше, чем стоп-лосс.

Управление капиталом

Трейлинг стоп (Trailing stop) – это полезная функция стоп-лосс, которая автоматически передвигает установленный ордер стоп-лосс, вслед за движение рынка.

Стоп-лосс – это ордер, который помогает уменьшить убыток трейдера, в том случае если цена валютной пары двигаться в убыточном направлении для участника рынка. Если цена достигает уровня, на котором установлен стоп-лосс, то сделка закрывается автоматически.

Money Management (Мани Менеджмент) - это

Источники для статьи Money Management

support.instaforex.com - Интернет портал трейдеров

f-navigo.ru - Фондовый навигатор

take-profit.org - Информационный интернет портал

aton-line.ru - Официальный сайт организации АТОН

Источник: http://forexaw.com/

Энциклопедия инвестора. 2013.

Смотреть что такое "Money Management" в других словарях:

  • Money management — also refers to the professional management of investment funds for individuals, families, and institutions. Money management is the process of managing money which includes investment, budgeting, banking and taxes. It is also called investment… …   Wikipedia

  • Money Management — Editor Janet Walford OBE Frequency Monthly First issue 1962 (1962 month) Company Financial Times Group Website …   Wikipedia

  • Money management — Related: Investment management. The New York Times Financial Glossary * * * money management money management ➔ management * * * money management UK US noun [U] FINANCE ► the activity of organizing and investing your own or someone else s mo …   Financial and business terms

  • money management — Related: investment management. Bloomberg Financial Dictionary * * * money management money management ➔ management * * * money management UK US noun [U] FINANCE ► the activity of organizing and investing your own or someone else s money: »In… …   Financial and business terms

  • Money Management — Als Money Management bezeichnet man eine Wertsicherungsstrategie, die darauf abzielt, das Risiko eines Wertpapier Portfolios durch Größenfestlegung der einzelnen Handelspositionen zu steuern. Beispiel: Ein Börseninvestor verwaltet ein… …   Deutsch Wikipedia

  • Money Management — The process of budgeting, saving, investing, spending or otherwise in overseeing the cash usage of an individual or group. The predominant use of the phrase in financial markets is that of an investment professional making investment decisions… …   Investment dictionary

  • money management — / mʌni ˌmænɪdʒmənt/ noun same as fund management …   Dictionary of banking and finance

  • Money Management International — Type 501(C)(3) Corporation Founded 1997[1 …   Wikipedia

  • Daily Money Management Services — Daily money management is a term used to describe the growing profession of Daily Money Managers (DMM) in the United States. Daily money management, as the name suggests, relates to the provision of personal financial management for individuals… …   Wikipedia

  • Money Game (NES video game) — Money Game Cover art of Money Game Developer(s) SOFEL/Money Management Institute[1] …   Wikipedia



Поделиться ссылкой на выделенное

Прямая ссылка:
Нажмите правой клавишей мыши и выберите «Копировать ссылку»